*Χορηγός Business Hour By Brief η RCB Bank
ΓΡΑΦΕΙ Η ΞΕΝΙΑ ΠΡΟΔΡΟΜΟΥ
Ο Μαριος Χαραλαμπιδης, Head of Financial Services RSM Cyprus κατά την παρέμβαση του στην εκπομπή Βusiness Hour By Brief, αναφέρθηκε στους 3 συν 1 πυλώνες που κάνουν την Κύπρο ελκυστική για μεγάλα επενδυτικά ταμεία, αλλά και την σημασία τους για την ενδυνάμωση του οικονομικού μας μοντέλου.
Την ίδια ώρα επεσήμανε τις υπηρεσίες που προσφέρονται από την RSM στον τομέα των επενδυτικών ταμείων και τους λόγους που μπορεί να υποστηρίξει την διαφοροποίηση αυτή του οικονομικού μας μοντέλου.
Ανάμεσα σε άλλα αναφέρθηκε στις αδυναμίες που εντοπίζονται στην Κύπρο για την προσέλκυσει ακόμη περισσότερων επενδυτικών ταμείων.
Διαβάστε την συνέντευξη του κ. Χαραλαμπίδη:
- Είχαμε πρόσφατα τις ανακοινώσεις για νέα επενδυτικά ταμεία στην Κύπρο, το GMF αλλά και το MUFG, τα οποία διαχειρίζονται κεφάλαια δισεκατομμυρίων ευρώ και χρηματοδοτούν εταιρείες σε όλο τον κόσμο. Πόσο σημαντικές θεωρείτε πώς ήταν αυτές οι ανακοινώσεις για την βιομηχανία.
Είναι εξαιρετικής σημασίας. Αυτά τα δύο γεγονότα προσθέτουν σίγουρα αναγνωσιμότητα στον τομέα των επενδυτικών ταμείων στην Κύπρο που είναι εξαιρετικά σημαντικό. Είναι ένας ψήφος εμπιστοσύνης ότι ο συγκεκριμένος τομέας και το γενικότερο πλαίσιο στο οποίο κινούνται τα επενδυτικά ταμεία, έχει αυτά τα χαρακτηριστικά τα οποία ωθούν μεγάλους επενδυτικούς οίκους από το εξωτερικό, να βάλουν στην Κύπρο στο πεδίο το οποίο ζητούν οι ίδιοι για να φέρουν την έδρα τους στην Κύπρο. Θα έλεγα ότι είναι μια πρακτική απόδειξη, ότι το περιβάλλον που έχουμε εμείς στην Κύπρο είναι ικανό για να ελκύσει αυτού του τεράστιου μεγέθους επενδυτές. Θα ήθελα όμως να σταθώ και σε κάτι άλλο. Μιλάμε για δύο επενδυτικά ταμεία τα οποία έχουν δραστηριότητες σε διαφορετικούς τομείς. Είναι ο επιχειρηματικός τομέας της ναυτιλίας, έχουμε επιχειρηματικό τομέα τεχνολογίας και διάφορα άλλα. Άρα, δίνει και το χαρακτηριστικό ότι οι νομοθεσίες μας στο γενικότερο περιβάλλον βοηθά ώστε να ελκύσουμε επενδυτές από διάφορα επιχειρηματικά δρώμενα.
- CIFA και Invest Cyprus χαρακτήρισαν την Saudi Aramco και MUFG ως «κράχτες» για την κυπριακή βιομηχανία επενδυτικών ταμείων. Τι περιβάλλον ψάχνουν τελικά τα επενδυτικά ταμεία και γιατί επιλέγουν την Κύπρο;
Θα μιλήσω και λόγω εμπειρίας καθώς είχα την ευκαιρία, ειδικότερα με το ένα επενδυτικό ταμείο με να συζητήσουμε από την αρχή της δημιουργίας τους. Εγώ θα έλεγα ότι είναι τρεις οι σημαντικοί πυλώνες συν 1.
Πρώτη και κύρια η σταθερότητα που ψάχνουν. Ψάχνουν ένα οικονομικό περιβάλλον που να τους δίνει την δυνατότητα μέσω των νόμων να διεξάγουν τις εργασίες τους. Είναι το εν γένει πολιτικό σύστημα που υπάρχει στην Κύπρο, το οποίο είναι σταθερό άρα δεν έχουν ανάγκη να μεταφέρουν την έδρα τους από καιρού εις καιρόν και τρίτο είναι η πρόσβαση που τους δίνεται σε κύριες αγορές. Να αναφέρω ότι είμαστε πολύ κοντά στο Ισραήλ, μια χώρα που έχει αρκετές προοπτικές για επενδυτικά ταμεία, η Ελλάδα και η Μέση Ανατολή από όπου μπορούμε να αντλήσουμε πολλούς επενδυτές.
Το εργατικό δυναμικό είναι ο δεύτερος πυλώνας, όπου μπορούν να έχουν πρόσβαση τα επενδυτικά αυτά ταμεία τα οποία ψάχνουν εξειδικευμένη γνώση και γνώση στα αντικείμενα στα οποία δραστηριοποιούνται, όπως οι λογιστές, δικηγόροι, η ναυτιλιακή εξειδίκευση που υπάρχει όπως επίσης και τα ανταγωνιστικά πακέτα αμοιβών τα οποία μπορούν να αγοράσουν αυτές τις υπηρεσίες από αυτό το εργατικό δυναμικό σε σύγκριση με τις χώρες από τις οποίες προέρχονται.
Το τρίτο είναι οι υποδομές μας. Όσον αφορά την τεχνολογία και τους εργασιακούς μας χώρους, είναι τέτοιες ου να βοηθούν στο να κάνουν τις διάφορες εργασίες τους.
Ο συν ένας πυλώνας είναι ότι ανήκουμε στην ΕΕ, όπως όλοι γνωρίζουμε. Άρα μας δίνει την δυνατότητα στις διάφορες νομοθεσίες να πουλήσουν το προϊόν και να βρουν επενδυτές από όλη της Ευρωπαϊκή Ένωση, άρα το πεδίο δράσης τος ανήκει σε όλη την ΕΕ.
- Κάποιος μπορεί να πει ότι τα κεφάλαια που διαχειρίζονται τα επενδυτικά ταμεία απλά περνούν μέσω Κύπρου. Ποια είναι η επίδραση τους τελικά στην κυπριακή οικονομία και τι έχει να κερδίσει από αυτά;
Να πάμε ένα βήμα πίσω και να δούμε την εξέλιξη των αριθμών όσον αφορά τα επενδυτικά ταμεία και τι μέρος από την πίτα κατανέμεται στην Κύπρο, χωρίς να λέω ότι η πίτα η οποία δεν κατανέμεται στην Κύπρο δεν έχει οφέλη για το επιχειρηματικό περιβάλλον στην Κύπρο.
Από το 2018 μέχρι το πρώτο τρίμηνο 2022, για το οποίο έχουμε στοιχεία από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς Κύπρου, βλέπουμε μια ραγδαία αύξηση στα περιουσιακά στοιχεία υπό διαχείριση, καθώς από τα €6,3 δις πήγαμε στα €11,1 δις. Από αυτά τα €11,1 δις, είναι σημαντικό να τονίσουμε ότι σχεδόν €2,5 δις έχουν επενδυθεί στην Κύπρο, είτε στην ναυτιλία, σε ανανεώσιμες πηγές ενέργειας, στην τεχνολογία, εκπαίδευση, ή στον κατασκευαστικό τομέα.
Ναι, η μερίδα του λέοντος όσον αφορά τις επενδύσεις είναι στο εξωτερικό, αλλά παίρνει και η Κύπρος ένα σεβαστό ποσό. Παρόλαυτά θέλω να τονίσω ότι όσον αφορά την Κύπρο είναι η δημιουργία νέων θέσεων εργασίας. Μπορεί να επενδύονται λεφτά στο εξωτερικό αλλά χρειάζεται να υπάρχουν άτομα εξειδικευμένα στην Κύπρο που θα μπορούν να οδηγούν και να καθοδηγούν τις διάφορες ενέργειες που κάνουν αυτά τα επενδυτικά ταμεία. Χρειάζονται άτομα ψηλά στην ιεραρχία τα οποία μαζί με τις γνώσεις τους να βοηθούν τα επενδυτικά ταμεία. Και όταν λέμε να είναι στην Κύπρο τα επενδυτικά ταμεία, σημαίνει χρειάζονται στέγη. Άρα στην Κύπρο υπάρχουν οι εργασιακοί χώροι και οι άλλες υποδομές που θα χρησιμοποιήσουν. Επομένως, εγώ βλέπω αρκετά μεγάλα οφέλη που προέρχονται από αυτά τα επενδυτικά ταμεία, ενδυναμώνοντας περαιτέρω και το επιχειρηματικό μοντέλο που έχουμε εμείς εδώ στην Κύπρο.
- Μπορούν τα επενδυτικά ταμεία να θεωρηθούν ως μια νέα πολλά υποσχόμενη πτυχή της παροχής υπηρεσιών; Έχουμε δει μεγάλη αύξηση σε τέτοιου είδους οργανισμούς στην Κύπρο. Βλέπετε να διαφοροποιείται το οικονομικό μοντέλο της Κύπρου προς αυτή την κατεύθυνση;
Εγώ θα χρησιμοποιούσα την λέξη ενδυναμώνεται το επιχειρηματικό μοντέλο στην Κύπρο, το οποίο τα τελευταία 20 χρόνια έδωσε αρκετά στην οικονομία της και στον κόσμο. Θεωρώ ότι με εμβολιασμούς, τύπου νομοθεσίες που έχουν να κάνουν με τα επενδυτικά ταμεία βοηθούν ακόμη περισσότερο. Ενδυναμώνουμε το μοντέλο μας, φέρνουμε καινούργιες γνώσεις, χτυπούμε την πόρτα σε επενδυτές που προηγουμένως δεν είχαμε την δυνατότητα να χτυπήσουμε. Με τις σωστές νομοθεσίες και πλαίσιο είχαμε την ευκαιρία να υποδεχτούμε δύο τεράστιους κολοσσούς – όπως είπατε και εσείς πριν – Γιατί να είναι μόνο δύο; Μπορεί να είναι και περισσότεροι αυτοί οι οργανισμοί που θα έρχονται στην Κύπρο. Άρα η ενδυνάμωση του νομοθετικού πλαισίου μας θεωρώ ότι είναι εξαιρετικά σημαντική ώστε να εμβολιαστεί το γενικότερο πλαίσιο που υπάρχει στην Κύπρο.
- Η RSM Cyprus μπορεί να υποστηρίξει μια τέτοια αλλαγή στον τομέα τέτοιου είδους υπηρεσιών;
Θα αρχίσω λέγοντας πως η RSM είναι το 6ο μεγαλύτερο δίκτυο ελεγκτικών, φορολογικών και συμβουλευτικών υπηρεσιών παγκοσμίως. Έχουμε παρουσία σε 123 χώρες στον κόσμο συμπεριλαμβανομένων των 40 μεγαλύτερων επιχειρηματικών κέντρων του κόσμου.
Πιο συγκεκριμένα για εδώ στην Κύπρο, η ομάδα που έχουμε, είναι άτομα που έχουν δουλέψει στον τομέα των επενδυτικών ταμείων για αρκετά χρόνια. Έχουμε μια ομάδα που μπορεί να αντλήσει νομικές συμβουλές από εξειδικευμένα άτομα. Έχουμε την δυνατότητα μέσω του δικτύου μας να αντλήσουμε γνώσεις και εμπειρίες. Να αναφέρω παρενθετικά εδώ ότι στο σεμινάριο που θα γίνει το επόμενο δεκαπενθήμερο στην Κύπρο, θα έχουμε την τιμή να καλωσορίσουμε ένα από τους πιο μεγάλους συνεταίρους του γραφείου όσον αφορά το private equity, να μοιραστεί μαζί μας γνώσεις και εμπειρίες. Άρα θεωρώ ότι σαν RSM έχουμε την δυνατότητα να βοηθήσουμε με τις γνώσεις και τις εμπειρίες μας ακόμη περαιτέρω τον τομέα των επενδυτικών ταμείων στην Κύπρο.
- Τι υπηρεσίες μπορεί να προσφέρει η RSM Cyprus στον τομέα των επενδυτικών ταμείων;
Ουσιαστικά εμπίπτουν σε ένα φάσμα τριών κατηγοριών. Έχουμε τις ελεγκτικές υπηρεσίες και πιο συγκεκριμένα ο έλεγχος των οικονομικών καταστάσεων. Έχουμε τις συμβουλευτικές υπηρεσίες – πιο συγκεκριμένα για τα επενδυτικά ταμεία μπορούμε να βοηθήσουμε στο να «περπατήσουν» την διαδικασία εδώ στην Κύπρο και να μπορέσει να πάρει τις απαιτούμενες άδειες από την ΕΚΚ. Αυτό σημαίνει ότι συζητάμε με τον πελάτη γιατί έχουμε μια πολύ πελατοκεντρική προσέγγιση, να καταλάβουμε ποια είναι τα προβλήματα και πως μπορούμε να βοηθήσουμε να λύσει αυτά τα προβλήματα ο πελάτης και να συνεχίσουμε μετά οργανώνοντας το επενδυτικό του ταμείο.
Τέλος είναι οι φορολογικές υπηρεσίες, άμεσες ή έμμεσες φορολογικές υπηρεσίες που μπορούμε να τους προσφέρουμε.
- Υπάρχει κάτι το οποίο θα πρέπει να αλλάξει η Κύπρος ώστε να προσελκύσει ακόμη περισσότερα επενδυτικά ταμεία;
Είναι εξαιρετικής σημασίας. Έχουν γίνει αρκετά βήματα προς την σωστή κατεύθυνση. Παρόλαυτα δεν πρέπει να εφησυχαστούμε ή να μείνουμε στάσιμοι στην εξέλιξη, πρώτα και κύρια του νομοθετικού μας πλαισίου. Υπάρχει το νομοθετικό πλαίσιο. Βλέπουμε ότι ελκύει συγκεκριμένα επενδυτικά ταμεία, αλλά όπως είπα δεν πρέπει να μείνουμε εκεί. Υπάρχουν ήδη προς έγκριση δύο πολύ σημαντικές κατά την γνώμη μου νομοθεσίες, αυτή για συνεταιρισμούς και για το administration που θα έρθει να ολοκληρώσει το πλαίσιο που στρέφονται τα επενδυτικά ταμεία. Υπάρχουν όμως, όπως πολύ καλά γνωρίζετε, οι συζητήσεις για το φορολογικό το οποίο αναμένεται να αναβαθμιστεί. Άρα θεωρώ ότι τα επενδυτικά ταμεία πρέπει να είναι σε αυτή την συζήτηση, έτσι ώστε να διασφαλίσουμε την ανταγωνιστικότητα των επενδυτικών ταμείων στην Κύπρο.
Εξίσου σημαντικό, θεωρώ την ενίσχυση των εποπτικών μας αρχών. Είναι πρώτιστης σημασίας και όταν λέω ενίσχυση εννοώ με άτομα, με γνώσεις, ώστε να συνεχίσουμε ακόμη περισσότερο την ροή των επενδυτικών ταμείων, να γίνονται approved οι αιτήσεις τους σε σύντομο χρονικό διάστημα ώστε να δημιουργήσουμε όλους εκείνους τους πυλώνες που χρειάζονται τα ταμεία του εξωτερικού για να επενδύσουν στην Κύπρο.
Κλείνω λέγοντας ότι η Κύπρος φέρνει μαζί της μια σκιά από τα γεγονότα που είχαν γίνει το 2013. Γίνονται αρκετά βήματα για να φύγει αυτή η σκιά καθώς όταν μιλάμε για μεγάλους επενδυτές, είπαμε και προηγουμένως ψάχνουν για σταθερότητα αλλά και αξιοπιστία και για πληροφόρηση. Όταν ενδυναμώσουμε τις προσπάθειες που γίνονται στον τομέα της αναβάθμισης του ονόματος της Κύπρου, θεωρώ ότι με αυτά τα βήματα θα έχουμε ένα αρκετά δυνατό επιχειρηματικό πλαίσιο όσον αφορά τα επενδυτικά ταμεία για να ελκύσουμε όχι μόνο 2 από τα μεγάλα που υπάρχουν στον κόσμο αλλά πολύ περισσότερα.
Δείτε την συνέντευξη του κ. Χαραλαμπίδη: